今天我们讲一下，庄家能把散户怎么玩弄在手掌之上

先问大家，庄家和大资金，他们如果不是长期持有，短期持有的话。他们快进快出之间，为了的赚谁的钱？我们的还是公司的？前者还是后者？

那问大家，如果庄家想赚我们散户的钱，是不是他们会不断研究我们心理和行为，把我们研究的透透的，以此来赚钱。对不

所以，我们除了坚持价值投资不动摇之外，也可以来研究一下庄家的心理和行为学，这样才能在这个充满陷阱、欺诈、骗术和谣言四起的市场里立于不败之地

那么，庄家想操作一只股票，到底内部是怎么个流程呢，我们来看一下

第一步，研究。庄家会组织研究人员和投资经理，探讨出一支大小合适，前景无需多么优秀，但几年之内绝对不会倒闭的那一种，研究过程中，这家公司的背景和市值是庄家需要重点考虑的。问大家一个事情，大家觉得，类似几万亿市值的巨无霸，比如银行业股票，或者中石油，中石化这样的巨无霸。庄家一般会来操作么

大家想一下，这种巨无霸级别的市值，庄家几个亿下去，加上造成的扩散效应，也就一百个亿，一百个亿对几万亿市值的股票的股价，影响大吗？

庄家组织的资金，不少也是借来的。都是有成本的。所以，庄家必然要求，操作进去，得有回报。因此，巨无霸级别的，庄家一般不感兴趣。这块大家回忆下，我们周五讲过，政府基金有时候为了救市，反而会投入资金在这些巨无霸身上，因为很多巨无霸入选了代表整体行情的指数。大家回忆起来没，周五讲的？

这里顺便讲一下，大家觉得，国家希望股市，是一直每天不断疯狂上涨，你买什么都涨价呢，还是希望温和的缓慢上涨？

因为过分上涨，注定出问题。比如去年以来，美国疯狂印刷美钞，还给美国人发钱，都直接流入了股市，导致美股暴涨，现在就已经产生问题

再比如远一点的，上世纪90年代日本股市暴涨，以及香港股市暴涨，都把钱一窝蜂的从实体企业抽走，导致实体的钱缺乏，全流入股市。这样国家经济失衡

而中国这30年以来，长期是钱都在楼市，偶有一些年，钱都流向股市，比如2007，2015

正如我们课程说的，有涨必有跌，什么时候发生暴跌，我们不知道，也不对此做预测。但迟早一定会发生暴跌

政府无论是从维护经济稳定健康运行，维护民众生活稳定，维护实体经济稳定，以及维护股市稳定，无论哪个角度，希望的都是，温和的上涨，而不是暴涨暴跌

那我们继续回来，庄家第一步，选好股票了，开始进行第二步

二、拜票

再选出股票后，公司会安排公关人员（比如资深研究员和一个超级美女）去拜会该公司领导，告诉他我想投资他那支股票，请他们配合，行内称为——“拜票”

我们看电影，去土匪老窝，叫拜山，去上市公司，里应外合，叫拜票。大家懂了吗

问大家，这种行为，和正规调研机构来调研，是一个概念不

这种和正规机构去调研，不是一个概念。正规机构去调研，有一说一就行。这种可不是，我们马上讲到区别

那么要求上市公司如何配合呢?

就是在庄家开始在股市，买入这家公司股票，俗称——吸筹的时候时，上市公司此时发布的季度报表，半年度报表，年底报表，此时尽量将业绩放平，或者适当隐藏利润，这一点公司很容易做到——只要对报表进行适当调整就行了

问大家，上市公司的会计人员，在公司领导授意下，调整自己报表，容不容易？

这里给大家说下，就算经过外面第三方审计的报表，上市公司照样是可以做手脚的。

大家要注意，会计准则有很多是可以自己操作的空间，不涉及造假。举例，洋河现在假设投资了一家企业，估价10个亿，但是因为是洋河老板亲戚开的，洋河老板于是给了100亿元的报价收购了。然后接下来4年，洋河会计一直坚称这家公司能盈利。于是这4年，财报都没问题，第五年，才说这家公司看来是•没法给洋河盈利了，多投资的90个亿，也就是商誉，要计提，也就是相当于亏损了。这种手法，不是违法。但是却坑了前四年投资它的消费者，大家发现没

再比如，之前真实案例，恒大说要收购一家公司，结果那一周，恒大和那家公司纷纷涨停，一周后，恒大说自己经过再三考虑，不收购了。违法么？

这是给自己造势，让自己股价上涨。那上市公司怎么给自己压价呢？也很简单。还说刚才，100亿元收购了一家明明只价值10亿元的公司，上市公司收购完毕，就说——收购亏了，这家公司我们账面亏损了90个亿。——问大家，此消息一出，股价是暴跌还是不变？

然后韭菜一看，哇，我好慌啊，赶紧跑啊，都纷纷降价抛售股票。然后庄家趁机大量囤积股票

然后，等价格暴跌的差不都了，上市公司，再慢悠悠的发布一个公告，说这家100亿元收购的公司，虽然账上只有10个亿，但是今年马上到账的收入有10亿元，而且会连续10年，每年有10个亿年收入。此消息一出，大家觉得，股价会怎么样？ 上涨

而此时亏本卖出的韭菜，除了抓耳挠腮的痛心外，是不是又要开始追涨了？

那么再问大家，刚才财报被故意做的不好看的时候，股价狂跌的时候，和庄家勾结的上市公司高管，除了之前收了一笔庄家贿赂之外，是不是还会因为，知道股价马上还涨，所以也会自己花钱趁机低价收购自己公司股票，对不对

问大家，上市公司是上市公司高管构成的，打工的，能知道这些消息么？高管会告诉普通打工的么

所以这个事情，对高管个人有好处，对公司整体没什么好处。再问大家，有庄家派人偷摸找到你，在一个隐蔽的饭店，和你商量。先递给你几十万乃至上百万，让你帮忙作假财报，压低价格。此时，你身边没有其他同事，你虽然知道操纵证券是违法的，但是，你面对这100万，你会怎么样

很多同学心底肯定动摇了，不好意思说出来

这就是人性，明知危险，却大部分在真正考验来临的时候，还会选择短期利益

那么，庄家和高管联系好了

接下来是第三步-砸盘

拜票成功之后，就要开始进一些筹码也就是这家公司的股票，这些筹码股票主要用来砸盘的，也就是用来打压价格的

怎么收集这些砸盘的筹码?

问大家一个事情，庄家自己花钱收集这些股票，如果每天都来收集，都来买，那么，造成一个情况，就是每天都有大量资金求购这个股票，会造成股价上涨，于是，就造成庄家不断的以高价收购股票。这种结果，是庄家希望发生的吗

庄家希望自己高价从股市购买这些股票么

庄家核心目的，是低价买股票，高价卖出。结果现在收购这些股票，就已经越收越高了，所以肯定不是庄家希望看到的结果。因此，庄家不会每天都来收购股票，

而且还问大家，韭菜特性是追涨杀跌，万一韭菜看到某个股票，每天都有大量资金来收购造成越长越高，韭菜很快就回来凑热闹，也来买这个股票，对不

不深澳啊

大家紧跟老师

哪不懂的赶快问

老师来举例帮助大家理解

本来这股票2元，庄家准备收购1000万股，也才2000万，结果，刚收购500万股。也就是刚花了1000万的时候，韭菜看到这股票每天这么大的收购量，也凑热闹来买，造成卖出股票的人抬高价格，抬高到4元了。结果——庄家剩下的1000万元，现在只能收购1000万/4元=250万股的股票，而没有涨价的时候，明明这1000万可以收购1000万/2元=500万股的股票。老师这样分析，大家懂了吗

先看老师发的，懂了吗

本来这股票2元，庄家准备收购1000万股，也才2000万，结果，刚收购500万股。也就是刚花了1000万的时候，韭菜看到这股票每天这么大的收购量，也凑热闹来买，造成卖出股票的人抬高价格，抬高到4元了。结果——庄家剩下的1000万元，现在只能收购1000万/4元=250万股的股票，而没有涨价的时候，明明这1000万可以收购1000万/2元=500万股的股票。老师这样分析，大家懂了吗

这个大家懂了没，哪里有问题

问大家，我们一直说，进入精选的以及进入财报标准的公司，用财报分析，得出适当的价格区间，我们可以考虑。我们这个行为，会被庄家玩弄么

低价，出现了适当的价格区间，持有。进入了适当区间，出货。我们和庄家以及被庄家玩弄的韭菜，根本是两套操作系统，可说是井水不犯河水。庄家既不能在低价逼我们出货，也不能在高价卖货给我们，所以庄家赚不到我们的钱。大家发现没？

那我们继续说，庄家既然一般很少是每天收股票，那它会怎么做呢

告诉大家一个惊天秘密——很多庄家会在某一天用大涨的办法来收集股票

为何是大涨的那天呢

当连跌数天后，韭菜普遍都悲观失望，然后猛然一个大涨，套牢的看到了希望，不会抛出

而之前低价买的，此时看到已经短线获利的，很多就跑了

大家回想下，自己一直亏的股票，期间为了它错过很多其他机会，然后这天突然这个大涨，有的人会不会想——再等等，我已经等了这么长时间，今天大涨，说不定明天也大涨。也不枉我这么长时间的等待，不枉我错过那么多其他机会。会不会有这个想法？

然后，如果是一个你也没怎么研究财报的股票，你就买了。买完没几天，大涨，你一看，赶紧跑。对不对

其实，一般庄家在这个价位只是要足够砸盘用的股票就够了，不需要收集很多，因此用猛然大涨的办法就很容易达到目的

讲到这里，大家发现没，庄家也没说，一开始就赚钱，也没说，每天账面都是赚钱的，发现没？

所以这也给我们一个提示，有的同学，有心理障碍，不允许自己账户出现亏损，一看出现亏损，就心疼。这个心里障碍一定需要克服。就跟我们之前讲过的一样，不要有心理洁癖

我们价值投资看收益，都是年为单位

狡猾如庄家，都无法保证自己每天都是正数，都是赚钱浮盈，我们凭什么这么要求自己呢

那我们继续

庄家大涨之后，接下来，会用收集好的股票，疯狂卖出，开始砸盘。

接下来这段老师估计很多同学不懂，不懂没事，就记住刚才说到，会利用收集好的股票。抛出，来砸盘

接下来这段老师估计很多同学不懂，不懂没事，就记住刚才说到，会利用收集好的股票。抛出，来砸盘

具体方式一般如下，不懂也没关系——要低开而不高开，因为我昨天收集的筹码并不准备获利，而且要让昨天追风进去的短线筹码帮我砸盘

如果高开，很容易让短线筹码获利，他们就会在下跌途中有更多的资金来跟庄家抢筹，所以一定要低开

这样，来消耗这些跟风的短线资金。在这个下跌途中，庄家将逐步用单托底，因为庄家要形成自己的底仓

再次强调，这段不懂也没关系，大家记住一句话_收集来的股票，庄家用来砸盘，压低股价

现在问大家，经过几天的连续下跌，刚才我们说的，有精神洁癖的，是不是就会冒出来，跑来想低价买入，这样让自己账面亏得不要多？

然而，庄家就利用你的心理洁癖，偏偏不让你补仓

比如现在跌到2元一股，你说你买一手，人家庄家一买就是10万手，因为中国股市规则，相同价格，买的多的，优先成交。那么问大家，你买1手，庄家买10万手，谁先成交。你还是庄家？

问大家，庄家这10万手放在那里，自然有人卖2.1元，于是庄家又按照2.1元买10万手，于是又有人卖2.2元，于是庄家又按照2.2元买10万手。等有人涨到2.3元时候，庄家才不买，才轮到我们。此时，本来我们计划是2元买的，硬生生被庄家拉升到2.3元了，发现没

有同学说，老师我觉得没事，差不了多少，你想过没，它原价是2元，现在2.3元，涨价0.3元/2元=15%

这可不是小数目

然后大家以为这就完事了吗

还没完呢。当形成追风盘，比如从2元涨到2.3元了，这时候，庄家也会趁机卖出一些，一是为了降低成本，二是腾出资金，然后，第二次，再迅速的砸下去，把价格打下来

于是，庄家就用这个手法，会边托盘也就是让股价上涨，然后再边砸盘让股价下跌，然后再上涨，再下跌。目的就是一个——庄家得到更多价格更低的筹码股票

当跌到很低位时，基本上就没人和庄家抢这个股票了，大家说，为什么啊

这是因为，在这个下跌途中，庄家通过不断的高抛低吸，不断的大幅度振荡，第一个做到了——将大部分抄底的，抢反弹的都套在下跌途中

第二个做到了——或者将他们亏损怠尽，让他们没胆再买这个股票

第三个做到了——恐吓住其他观望着，让他们认为这个股票涨不起来，不敢涉足

这三个，老师总结的对不对

现在没人有钱，没人有胆量来涉足这个股票，这时候庄家的目的就达到了。此时，我们前面说的，公司的配合就发挥作用了

之前说过，财报通过手段，表现出来现在业绩差，再加上庄家这么一再的闹，使大部分韭菜因怀疑到恐惧惊慌，他们就会不断的割肉，不断的抛售，从而不断的帮助庄家，压低这个股价，对不对？

这个可能需要较长时间，关键看顶部股价掉落速度和跌落到多少庄家满所以这里又回到刚才话题，问大家，如果是几万亿的股票，庄家求购几个亿，再砸盘几个亿，一点水花都激不起来，股价基本不动的，遇到这种，庄家的手法就不好用了，开可能亏损，对不

意而定

问大家，我们进入精选的公司，以及符合财报标准的公司，就算涨跌，只要满足我们标准，我们操作。需要理睬庄家怎么在一旁作妖不？会影响公司的真正价值不

问大家——庄家不会选择市值很大的公司，所以得出结论，我们选优秀公司时要看市值，对吗？——我们选择里面，是看各项指标，其实并没有特别在乎市值多少。因为我们刚才讲过，只要是我们按照价值投资操作，庄家骗不到我们，也赚不到我们的钱，对不对

所以还是刚才说的，我们坚持价值投资标准就行，不用管外界怎么作妖

第四步，散布消息

当庄家在低价购买的股票足够多时候，公司也会配合的，发布一些转好的的业绩公告了

因为公司之前已经将后面几年能想的出来的损益，或者费用都在之前公布完毕了

坏消息全没了，现在剩下的可不都是好消息，而且后面的报表当然也好看了。这时候公司稍加配合，庄家拉这个股票，韭菜一看，哇，真棒啊，好股票，这么多好消息，还有大资金买入，太棒了啊。买买买！问大家，庄家现在把这个股票拉起来，需要消耗很多资金么

此时庄家会通过雪球、新浪微博、各种理财频道，公众号，自媒体，互动交流社区去发布一些关于上市公司的好消息

问大家，知道写一篇这样的利好消息稿子，庄家花多少钱么

便宜的1000都不到，1000元，能传播到1万人，合着一个人才需要1毛钱，就能触及到，因为韭菜总喜欢听这些消息，尤其是好消息。这个传播成本，便宜不？

然后韭菜看到了，第二天去买，继续抬高股价，庄家此时，就分批次，把之前特别低价买的股票，偷摸通过不同账号卖出了

另外说一点，除了高管个人私下赚钱

和庄家配合的高管，知道庄家要开始操控了，趁着低价买入，然后还让媒体表扬自己——说自己对公司有信心。然后等股价上来，再高价卖出。问大家，这种，真是既赚了钱，还赚了名声。对不

最后，大家觉得，庄家以上行为，怕不怕监管

其实肯定是怕的，毕竟这都属于操纵证券罪，是违法犯罪行为

那么，庄家怎么应对呢

第一是证监会的监控，操控股票不能让他们抓住把柄。这时候就要考虑多户头，或者拉几个私募大户集体作战。所以很多私募基金，乃至一些公募基金，其实也在参与其中

几个方面达成协议，一起来做这个事情，这样更加分散和隐蔽

第二要考虑产业资本的问题。产业资本，指的是长期投资在这个产业的资本，他们秉承的是价格投资

不像我们，这些产业资本手里的股票数量都很巨大

问大家，如果庄家拉的时候，产业资本看到利润可观，结果大量抛出股票，那庄家就亏惨了，对不

那问大家，你要是庄家，你知道这个领域有产业资本，比如电动车，有高瓴资本，你准备开始拉升前，你会怎么办

这里比喻可能不恰当，但其实，此时想到去沟通，而不是蛮干，也是某种意义上的富人思维。因为富人喜欢结盟，穷人才喜欢结仇，大家发现没

这也是我们一直强调，我们一定要紧跟班集体

因为一个人走的累，一群人才能走得远

第三个要考虑的是老庄，也就是之前就埋伏进来的其他庄家

第四个就是大盘状况

跟风的多不多，社会上的存量资金足不足，这些都是庄家需要考虑的

问大家，如果大部分韭菜或者大户都刚被大宰一刀，这时候适合拉升股票么？是不是一拉升，他们就赶紧都卖掉了，庄家找不到接盘侠，全砸自己手里了，对不

那这个时候，庄家一般都会选择，砸股票，顺应大趋势

一般人都有个心态，20元买的股，跌到15元不卖，跌到10元不卖。跌到5元仍然没多少会人卖——然而，要跌到5元再拉回10元，不少人一看翻倍基本上都会割肉的，对不对

一般人都有个心态，20元买的股，跌到15元不卖，跌到10元不卖。跌到5元仍然没多少会人卖——然而，要跌到5元再拉回10元，不少人一看翻倍基本上都会割肉的，对不对

特别是长时间的向下或者横盘，基本一看到翻倍，哪怕自己明明还是亏损的，韭菜也会迫不及待的跑路

风停了，鸟叫了，庄家觉得它又行了

那么，有同学问，庄家每次砸多少呢？其实是庄家根据大盘状况，每天操盘跟着大盘走

问大家，当大盘大跌时，你是庄家，你一砸盘，也就是一旦你大量抛售，刻意打压价格，是不是就会有一堆跟风韭菜，一看有大量股票抛售，吓得赶紧也跟着抛售，甚至比你价格还要低。无形中，这帮韭菜大大的帮助了你，对不

那问大家，有的同学说，庄家很累，沟通这个，沟通那个，还得担惊受怕——所以我们才说，我们也没那个资本，也没那个心思去劳累，因此我们按照价值投资，认准精选出来的和满足财报要求的公司，就足够了，对不

然而，一旦我们不信仰价值投资，去听信庄家放出来的小道消息。那么，面对如此心机缜密的庄家，等待我们的，基本可以预料，就是亏损。哪怕短期赚钱，只要长期我们还是不思考不学习，那么，肯定长期是亏损的。没错吧

因为，比我们有钱的庄家，还这么努力思考，思考如何骗我们进入圈套。我们怎么能不努力呢？

刚才说庄家砸盘，庄家想拉盘，就是提升股价，也是一样的，自己出一些资金，求购股票，自然就有闻风而来的韭菜，也跟着瞎买，帮庄家哄抬股价了

所以，我们看到的股市局面就是要涨一起涨，要跌大家都去跌

很棒，今天我们加课，深刻不？大家是不是对股市又多了一份敬畏？

今天讲到这里，我们之后还会讲到 紧跟价值投资，我们害怕庄家不